在廣泛參考客戶意見的基礎之上，芝商所推出了3個月及1個月SOFR期貨合約。3個月SOFR期貨為連續季度合約，反映了IMM日期間的SOFR預期，上市時間長達10年，提供可以滿足風險管理需求的期限結構。1個月SOFR期貨能在最近13個日曆月內提供更為精確的市場預期。

下載完整的合約規格

將合約參考季度期間的每日有抵押隔夜融資利率（「SOFR」）進行複利計算，1個年利率基點 = 25美元/份合約。 將期貨合約交割月期間的每日平均有抵押隔夜融資利率（「SOFR」）進行平均計算，1個年利率基點 = 41.67美元/份合約。 合約級IMM指數：100點減去R 合約級IMM指數：100點減去R 25美元/年利率基點 41.67美元/年利率基點 最小變動價位

至最後交易日合約月份為等於或少於4個月的所有合約（定義如規則手冊第46002.C條）：0.0025個IMM指數點（¼個年利率基點）= 6.25美元

所有其他合約月份：0.005個IMM指數點（½個年利率基點）= 12.50美元

最小的最終結算價格變動：0.0001個IMM指數點

近期交割月份：0.0025個IMM指數點（¼個年利率基點），等於每份合約10.4175美元

所有其他交割月份：0.005個IMM指數點（½個年利率基點），等於每份合約20.835美元

以3月為季度週期（3月、6月、9月、12月）的最近39個月 最近13個日曆月

由聯準會發起的替代參考利率委員會（ARRC）所認可的利率，用於美元市場

自2018年4月3日由紐約聯邦儲備銀行與美國金融研究辦公室合作推出

金融表現不同，但與既有的貨幣市場利率（如ICE LIBOR和有效聯邦基金利率（EFFR））高度相關

由美國財政部隔夜回購市場支撐，其合格交易池每天交易量高達7500億美元

交易量加權中位數回購利率的計算方式

數據來自紐約梅隆銀行（BNYM）的第三方回購數據並進行雙邊清算，以及來自美國存託和清算公司（DTCC）的一般擔保回購數據

經標普全球評級機構認可為「可靠的貨幣市場參考利率」

流動性充裕，5年內買賣價差僅有1個最小變動價位

通過CME Globex商品間價差，歐洲美元和聯邦基金期貨的價差交易更為便利

相對於歐洲美元、聯邦基金和美國公債，分別可節省80%、75%和70%的保證金（可能會有變動）

大宗交易做市商 的健全網絡

交易SOFR掉期是唯一的SOFR交易整體解決方案